好运牛牛（周期手牛牛Plus） (@niuniu255431)

上一轮的牛初，我因为Merlin，大约归零了600w美金，蓝盒子还有一堆，其他资产基本上都在1-3个点，有的更甚，全部归零 只有随手买的Nat归零后前阵子起来卖了几十万刀。 现在还是牛初，我虽然知道有可能中途有大波动，但是还是忍不住要梭进去，只调仓，不减仓！ 争取牛市来临之前，把这些确定成型的发射台每一个拿0.5-1的筹码，然后顺手打几只大Meme，然后，打出来的资金，一半买美股Ai相关，一半买门罗。 赌命轮盘开始转，我每一轮都是运气之子，这一轮没有理由不是！

大早上群里过客的消息给我看笑了.... Bitget被盗受影响资金约3.516亿美元，在黑暗森林很稀松平常的事。 让我有印象的是Bg的谢加印，很性感的人，作为客户经理对客户非常好，就是平台确实有些拉垮。 说到交易所，是真的不敢盘点.... 其实大家也都默认少说话，逢年过节的礼物不是白吃白拿的。 无法得罪太多人，简单聊几句就停。 所有的交易平台，在现在，越来越尴尬，他们是币圈最好的广告商，因为一直在打广告吸引新人进来，马路上，地铁上，公交站牌，小说网站，黄赌网站，各种引流手段。 但是带来的用户，等输完之后（大多数是合约），一部分坚挺的，学会了，一部分不坚挺的，再见了。 之前每四年一轮回，人来人往，给行业输送了非常多的人才！每一个交易所也捕获到了相应的价值，拿到了收获。 每个交易所都有平台币，这些平台币随着平台的发展，慢慢走向了不同的道路。 一般，在交易所需要的时候，这个时候，价值捕获和拉升最大！ 回购，销毁，加大力度，各种活动！ 但是当一旦不需要的时候，自己运转顺畅的时候，几乎都是出尔反尔，更有甚者还跟自己的平台币割离。 Cc拉了两张表，自己看吧... 其中有的说销毁币，但是销毁的不是市面上买的，而是基金会自己的。 其中有的割离完之后，成了项目方用的代币。 还有更甚... 自己看图问Codex 唯一价值捕获高一些的，前阵子，客户被盗160w美金，说是客户自己的问题，没法用都。 另外一个敢给你持有的币加一个P，不是Plus...是Ptoken 真他妈的要笑死了，但是我觉得都属于正常，因为毕竟不需要代币再做些什么了。 平台大了，赚到钱了，也就不需要再对持有人做那么多。给持币的人，年化4个点以上的都属于老子看的起你。 有时候不能看一个人或者一个公司嘴上怎么说，一定要看怎么做！！！ 有一个范式变化： 5年豁免链上美股创新 这个一出来，交易所的下行趋势已经注定！ 赚钱是肯定还继续，但是未来的红利，他们不再是最大赢家！ 行业在上行，交易所的生意也可能会继续好下去，但绝不再是最前排的那一批！ 毕竟中心化交易所用起来方便快捷。 （本文资料与截图均由微信群和Ai完成，如果数据错了，那就是Cc错了，欢迎指正）

牛初无疑，在接下来的一年内，会巨大的波动，满满积攒力量，直至冲到顶峰！ 周而复始 这一轮和之前的轮次有相同的周期，也有不同的地方。 主要不同： 1 Ai的变化 2 Rwa资产上链 3 Hyper带来的回购潮 因此，炒作和叙事的点，愈发清晰 一：Ai在当下的应用，可以找到你链上的隐私，所以，隐私赛道，被加密搞火了，相关的头部Zcach引领了隐私赛道叙事在冲锋。 Zcash 全隐私 Near 半隐私 Sol 不隐私 Near炒的点属于，说做了Eth要做的事儿，随便做协议，但是想隐私就隐私，不想隐私就不隐私！现在做成了收费站。 这是链类的，至于其他的链，现在干的事儿，和之前没区别... 但是最重要的我觉得是Zec可监管，门罗Xmr呢？ 这不是隐私之王？ 我甚至觉得XMR起码应该是比特币1/10的市值！ 虽然我说的但是算个屁 二： 资产上链，美国要做的玩意，还给了五年获免，就是你瞎搞啥就搞呗！ 这个很区块链，我们是来玩区块链的，不是来玩交易所的！ 名牌能看到的是，大资金不相信交易所，尤其是扎针交易所，都去Hyper上玩去了。 民心所向的是，区块链本身就应该在链上玩，而不是在交易所赌。 那就得出来一批基础设施，链上的，就之前纳斯达克那一套，给弄到链上，然后再升级，这块儿要出来好多庞然大物在未来！ Hyper就属于又踩中一个赛道 三 Hyper带来的回购潮，升级后变成了回购销毁潮，一把撕破了之前的这些骗子的伎俩！ 一边释放自己的币去卖，一边回购销毁，币价基本不变，四年收割一次，这些本质都他妈是web2的做法！ 我持币人和公司没有任何关系！ 很他妈的无耻，但是币圈好资产真的太少了。 上一轮，我看到了一个新模式资产，也是销毁类的，买了2M，扔着没管结果昨天看还有0.2M不到，Linea... 真是日了狗了... 算为新模式买单，也从里面学到了一个知识： 新模式，还得应用的起来，这个最关键！ 接下来，做一些可以看到或者未来可以看到的结论： 一 各个链，分红越来越明细。 Polygon就是预测链，Hyper就是合约链。 这玩意已经确定了，要改或者新王登基很难！必定牛市来时越滚越大！ Sol就是土狗链和创新链，老外在刷。Toly心知肚明，扶持谁不扶持谁肚子里门儿清！ Bsc很尴尬，国人带头刷，这块儿，何一是个外行！她最应该维护的人根本不是什么Kol，而是各个微信群的群主！ PancakeSwap 全家桶 占了总交易量的70%.... 真的都是小P子的功劳... Base很尴尬，老板看起来也很无奈... 土狗吧干不过别人，自己又不会做，现在资产上链吧，抢不来人，自己也不舍得拉，但是这个就是变数！ 一旦做起来，会有大增量。 Hood不知道能不能作为Rwa资产链，新赛季Pons真的是带着Robinhood吃麻了... 甚至扶持的Lit也麻了！ 这里有一个观点：Lit不是Hype的龙二！ Lit是Hood的龙一，这个观点一变，估值就会有变！ 最奇葩的是稳定币链看土狗赚钱，眼红别人去做土狗... 不他妈做支付？？？ 想白嫖dev过来做协议吗？ Eth还是老协议，借贷之类的，毕竟除了Btc和Eth，其他的链都有作恶的可能！ 机构不是不想选别的，是他妈没得选！ 所以我觉得这也是王纯这类大佬，大资金只敢拿大饼和eth的原因！ 二 资产上链，这个，我觉得可玩性最多。 1 借贷协议 借贷是所有链 TVL 的第一大头：以太坊 47%、Base 53%、Solana 35%、BSC 33% 未来加上美股等资产上链，这块儿蛋糕会更大！ AAve是大哥，但是Morpho直接不收过路费，直接砍掉所有人一块儿肉... 操！这种就是对别人狠，对自己更狠的人... AAve品牌溢价，Sky叙事太老旧，这个赛道，如果谁有新模式做起来，真的挺好的。 甚至结合一些模式来做，比如销毁机制等，把价值捕捉也能做到升级。毕竟之前的和持币人关系没那么大。 这个，收费吧别人不用你了，不收费吧，不赚钱，毕竟做协议花不了多少钱，主要是技术和品牌建设以及后台。 2 Dex类 这一类，太刺激了.... 交易终端类： 看看Gmgn，Axiom，Fomo，Terminal (PUMP)，Maestro这些的收益，所有人看着都流口水的东西！ 交易终端如果有带模式的出来，技术还硬的话，一定可以干掉很大的市场！！！ 请我们一起等待那一刻的到来，但这一块儿技术不硬不行，还得有背景，一起等！ 纯血Dex类 3 新玩意 比如 chip 这玩意，真他妈的新，是这一轮目前超级性感的叙事，借钱出去买Gpu，然后收租金，这块儿，如果Gpu涨了，能吃到很大，但是，他价值捕捉完了之后，价值不赋予币本身，所以，垃圾！ Fables（PROLOGUE）也是，做股票代币费率，收益也猛的很，但是就是不给代币赋能，日你妈垃圾！这玩意日后会很猛我认为，会非常猛，但是我投票你娘胎呢... 炒作没问题... 有赌之后被收购或者给持币人分钱的... 这玩意，和Risk Curators，BisonFi这种都一球样，赚钱的，要么不发币，要么发了跟散户没关系... 呵呵 4 剩下的还没想到 三 这一大类，就是由Hyper引发的回购热潮 Pons相当于Pump的升级版 要看懂这块儿，就不得不讲历史，并且历史教训告诉我们，一直赚钱不吐出来，觉得自己牛逼的Dev都得死，公司也一样，哪怕垄断，只要利润够，一定有人要把你翘掉！ Pump当年引发热潮，然后其他链开抄，但是Pump属于租地模式，毕业后要给Ray钱，一直给。 Ray做黑社会，pump被收的实在不行了，就自建了pumpswap 当年的屠龙者，现在成为了之前的恶龙，不发空投，天天卖sol。 当Pons出现的时候，直接： 自建发射曲线+多资产配对 结果Uni看不下去他赚钱了，反手自己做了Pools，而后没打过，怕他走pump的路，就直接在9.4买了pons的股份，但是没说咋买的，反正就是买了... 打不过就加入，直接做股东。 Pons相当于上门女婿，自己赚自己的钱，但是赚钱了给老丈人分钱。 不仅如此，毕业后swap的钱，老丈人还允许你自己设置， 至此，结论：Pons的格局已经定了。 未来大概率只有Pons，已经你要自己做，我pools的钱，全部砸给Lp，最厚，我不收这个钱，你除非补贴，要么，你就弄不死我！ 我永远是老大，这就是Uni牛逼的地方！！！ 这也是大资金可以随便干Uni的原因之一！ 平台大，还灵活，有赚钱的协议Pons出现之后直接做一个免费协议放过去做竞品（打不过的原因是他的费率本身设的0.25，根本收入比不过Pons索性不收了），打不过直接买你！ 这就是Rh协议的现状，至于其他的那些，比如 o1，给创作者分的太少，自己留的太多，死吧你！ Pair，有创新，多池子，没意思，鸡肋，死吧... Long，目前看有一点点竞争的，做股票成倍的塞到一个资产里组池子（其实有个几把创新？）。 赚的钱，全部买英伟达的股票，放到自己金库里。持有Ai的人，就可以有权利投票啥的，这他妈有屁用？ 我投票投你给我分钱你给我呢？搞笑 我觉得他们就是死骗子团队，拿散户的钱给自己做金库！ 而且这个家伙命好，正好Meme和Boner都发生在了Long... 如果没有这俩Long的命运应该也挺悲惨的... 还有他现在在做的给机构用的发币模式，也挺牛逼的，这个我觉得是趋势，未来会有机构发币，包括锁仓，分红，质押等一系列，这个做好了，也有大发展！ 也是他打不过Pons的另辟蹊径。 设想一下：未来三五十年，Ai作为基建，英伟达的股票得涨成啥逼样，那Ai的金库，得飞成什么样子，这是这一轮发射台最性感的一面，也是整个链上资产最性感的一面，之前币圈有波动，四年震荡一下子，但是这一次，直接把底层资产改掉了，我直接拿英伟达，美光，海力士.... Ai趋势向上，我的资产就一直向上，诶卧槽，这个是真的屌... 不敢想象这些Meme或者台子的财库未来会有多炸裂... 其他的，没了，嗯，真的没了，整个盘完，资产类就一个能买，Pons 赌的话，再多加一个Meme和Boner 观点和半个月前不变，别的资产都是打流水用的,压根没一点毛用。 接下来观察的是新协议，没有发现的。 然后是Sol，我们的巨型土狗天堂。 Sol真的很牛逼，在没有FTX扶持的情况下，自己还能活的这么好，真不知道是什么高人在... 并且和Zec的合作也这么好，我怀疑Zec就是Sol这帮人买了大量筹码，之前几十块的时候就疯狂喊，纳瓦尔是股东，所以大家喊起来也不怕，也有paypal黑帮撑腰。 Sol上一轮的屠龙者就Pump，但是长大了不认爹，不给大家分钱，大家都是流氓，我是发盘子的，你说了给我钱，你到现在还不给，一直压着我的款... 就真的说不过去了，然后Stonk出来，复刻了Pons在sol上，这个真的很悔恨，100多万市值买的，压根没看，出门玩了个把月，回来一看已经几千万了.... Pump是Sol上唯一： 自建发射曲线+Swap+多资产配对的台子了... 之前傲慢，现在被Stonk整服了之后，开始干活... 之前一直在干fomo，结果也干不过人家... 现在，做发射曲线的：Pump，Ray，Met Pump几乎都是自家干自家的，最强不说啥了，只是没有反哺生态，但实力确实是强，发力起来，还是很可怕，bug是dev的收益分成比例低，和Uni一样的问题，让dev们不愿意过去发盘子。 Ray上最大的就是Stonk Met上最大的就是Ember 感觉跟结盟一样后面俩... 但是，创作者，带点脑子的，都应该去自己收益最高的地方不是，现在sol上，发币收益最高的就是stonk，比pump高了三倍，所以，我觉得，这场仗，还没打完... 还得再看，再等... 然后Bsc的，不想说了，无论是蝴蝶，还是Four... 困了，睡午觉了，明天继续再理思路

我为啥一直在转发而没有自己的观点…. 因为我他妈的看不懂啊看不懂啊wctm…. 哈哈哈哈哈 明明知道干ai和机器人的趋势周期 你告诉我上下游几百家公司… 你告诉我机器人还有各种组装零件….. 你说纳斯达克就100个看看就完了 你说spx500就500个 币圈每天几百个 可币圈每天活的就一两个一个月就那么几个…. 美股A股可是都活着的啊….. 太他妈逼的难了…….